2007年深圳市整治非法证券活动概况

在深圳市委市政府的领导下，深圳市各部门多年来通力协作，一直保持对打击非法证券经营活动的高压态势，初步构建了深圳辖区资本市场“安全区”。2007年对深圳市打非工作而言更是成绩显著的一年，一方面，证监、公安、工商等部门密切合作，重拳出击，集中查办了一批大要案，打非工作取得实质成效；另一方面，着眼长远，进一步建立并完善了深圳市整治非法证券经营活动工作的长效机制，并营造起全面动员、打击非法、倡导正确投资观的良好氛围。

一、   花样繁多、蔓延快、隐蔽性强，打非形势依然严峻

2007年，随着证券市场的繁荣与活跃，参与市场的投资者也大幅增加，特别是风险意识和辨别能力相对较差的中小投资者和新股民人数增加，使非法分子有机可乘，并且由于非法证券经营活动成本低、获利快，非法机构和窝点如瘟疫一般迅速蔓延。在监管机关严厉打击的高压态势和社会舆论下，这些非法活动不断呈现出新的特点和形式：

1、         用合法外衣包装，欺骗性较强。

这类形式在2007年上半年比较普遍，从事上述非法证券活动的机构一般冠以“投资咨询公司”或者“投资管理公司”之类的名称，或以“某境外基金”的名义从事非法证券咨询，由于经过工商登记注册程序，经营范围一般也都包括了资产管理和投资咨询，很容易对投资者形成误导，加之这些机构往往开设在高档写字楼，装修堂皇，欺骗性极强。

随着我市打非工作的力度不断加强，加上媒体宣传和投资者教育工作的广泛开展，非法机构开始迅速转移地下，采取更为隐蔽的方式。

2、         以居民楼为掩护，隐蔽性更强

    在调查中发现，特别是2007年下半年以来，很多非法机构和窝点为逃避打击，不再选择大张旗鼓的方式，而是隐蔽到居民区或用根本不存在的虚拟地址对外宣传，基本模式跟原来一样，仍是聘用大量的电话销售人员，通过随机拨打电话，向不特定的社会公众推介业务，以掌握内幕信息，能够与庄家互动，能推荐“黑马”、“大牛股”等诱惑性极强的语言宣传业务，从中发展客户，从事非法证券经营活动。

3、         以销售“股票软件”为名，试图钻法律空子

非法分子为了钻法律空子，很多打着销售“股票软件”的名义，通过公司网站或其他媒体大肆宣传，往往以“赠送涨停股票”、“免费提供股票分析”等噱头，骗取投资者留下联络方式，然后由公司的销售人员推介业务，发展客户，表面上与客户签署股票软件销售合同，实质上还是通过推荐股票提成，或拉拢客户加入会员来获取高额利润。

4、         与境外公司联手，非法发行“原始股”

由于我市打非工作高度重视，常抓不懈，非法发行在我市非法证券活动中所占比例较小，但也发现有非法分子借助深圳与香港比邻的地理优势，打着“赴港上市”的幌子，销售原始股，这类非法活动涉及金额较大，易造成严重后果。

尽管打击和宣传力度不断加大，但在高额利润的驱使下，非法分子并没有完全收手，而是继续不断变换花样，铤而走险，非法活动出现了新苗头，加大了取证和查处难度：一是为利用深圳特区在金融、证券市场方面的领先地位骗取投资者的信任，非法分子往往购买深圳电话卡或号码到异地使用，并谎称是深圳某某合法公司；二是以个人名义签署委托理财或资产管理的民事协议，企图逃避对未经批准开展证券业务的监管；三是实际控制人隐藏较深，资产、证据转移快，一有风吹草动，就人去楼空；四是利用互联网、QQ、MSN等网络联络方式，难以取得实体证据；五是开始出现境内公司或个人与境外公司联手开展业务的情况，在国内招揽业务，但由境外公司办理业务，并且资金往来和业务均通过境外公司或个人完成，所有业务证据留痕都第一时间转移境外。

二、   统筹合作、重拳出击、打非工作取得实质效果

2007年，在市政府的直接领导下，证监局、公安、工商等部门开展了三次联合执法行动和集中宣传活动，共计查处10家非法机构和窝点，并且查处了一批大要案，打非工作取得重大成果。

1、         突出重点、严厉打击，保持高压态势

2007年8月2日的联合执法行动，是我市有史以来规模最大的一次打非行动，也是各部门联合执法过程中取得的重大成果，行动主要由市经侦局和南山分局牵头，证监局、工商局配合，共出动执法人员135人，一举端掉了3个团伙的4个窝点，现场控制参与非法活动工作人员278人，刑事拘留24人，批捕28人，涉案金额高达700万元，目前两案均进入起诉阶段。

这次行动无论从打非实际效果还是从打非工作方法方面都取得了丰富的经验。首先，这是一次周密部署的战役，早在4月的一次联合现场检查过程中，就已经发现当时开设于地王大厦的华X达公司涉嫌非法证券咨询，规模空前，仅现场工作人员就有50多名，证监局经过初步调查了解到涉案金额巨大，公安部门主动配合，线索及时移送公安，经过周密部署和进一步深入调查，发现该公司在4月联合检查后不仅没有偃旗息鼓，而是变本加厉，在关闭了地王大厦的公司后又在其他办公楼开设了两家更大的非法证券咨询机构，疯狂敛财，公安部门在掌握确凿证据后一举端掉两家非法机构，犯罪分子全部落网；南山分局同日行动中破获的非法证券咨询机构也是经过事前周密调查，掌握其大部分银行账户，并通过蹲点摸清犯罪分子作息习惯后果断出击，成功冻结了全部违法所得，并取得非常扎实的证据材料。第二，这是一次事半功倍的战役。这次集中打击行动突出了“快、准、狠”的工作方法，对于像华X达这样知法犯法，严重扰乱金融秩序的团伙，坚决打击，毫不留情，不仅查办了其负责人，团伙其他主要成员也将受到法律严厉的制裁，中央电视一台、二台等全国性重要媒体均对此次活动进行深入报道。通过广泛宣传，对正在实施非法活动的不法分子起到了很好的震慑作用。据南山分局的后续调查中了解到，南山辖区不少原来从事非法证券咨询业务的公司都主动关门歇业。第三，这是一次并肩合作的战役。这次联合执法行动的另一个巨大收获就是在实践中建立和完善了公安、证监及工商部门在打非工作中的合作机制，特别是在线索通报、研究打击方案、现场取证、性质认定等方面已经基本形成各自发挥优势、主动协调配合的默契。

2、         高度警惕、常抓不懈，做好基础性工作

非法证券活动是典型的涉众型违法犯罪活动，严重地扰乱金融秩序，如不及时遏制，极有可能引发破坏社会稳定的群体性事件，并须引起高度警惕，在多年打非实践中，深圳市政府及各有关部门已经就此达成了共识，证监、公安、工商在日常监管中各出奇谋，扎实做好基础性排查与监管工作，务求从苗头上控制，以除后患。

证监局主要做了以下两方面工作：一是要加强对合资格证券经营机构的规范，为投资者提供合法的渠道。具体工作包括：向辖区证券经营机构下发了《风险警示书》；局领导并亲自带队，对辖区证券经营机构投资者教育工作进行暗访及现场检查；结合市场形势需要，及时召开投资者教育动员会，开展“投资者教育年”活动；督促基金公司通过报刊、网络等媒体向投资者介绍基金投资运作特点，充分提示风险，并加强管理相关人员对外言论，严禁误导投资者；强化对证券投资咨询机构的监管，注意规范媒体节目，清理非法证券投资咨询机构的广告节目。二是提高对打非工作的重视程度，全局动员，各业务处室在日常监管中发现存在涉嫌非法证券活动的情况或收到有关举报或线索，立即通报负责打非工作的稽查部门，并派出骨干人员配合稽查部门开展暗访、取证及现场调查工作。

罗湖公安分局采取了“阵地控制”的方式，通过不断走访各大办公楼，将监管触角延伸到物业管理部门，对新搬入大厦或经营活动异常的单位采取现场检查、了解情况等方式，掌握人员真实身份和业务情况，对有可疑的公司深入了解，及时训诫；对确实存在违法违规行为，果断采取行动，及时打击。

工商局严厉打击超范围经营活动，积极配合查处咨询公司非法开展证券经营活动，对证监局移送的线索进行了认真排查。

3、         针对实际、与时俱进、探索多样化的打非工作模式

非法证券活动花样不断翻新，仿效性高，涉及地域广，就像金融市场上的“黑豆腐坊”，不仅严重扰乱正常的经济金融秩序，还威胁了投资者的财产安全，必须彻底遏制。为解决有限执法资源与面临艰巨任务之间的矛盾，各部门积极发挥主观能动性，优势互补、与时俱进，针对市场情况不断探索多样化的工作模式，创造性开展打非工作。

一是针对非法活动的具体情况，采取多样化的打击方式。对于规模较大，产生严重社会危害，涉嫌犯罪的，坚决打击，决不手软，由公安部门立案查处，追究刑事责任；已经开展业务，但尚未构成犯罪的，由行政部门依法予以取缔或做出行政处罚；对规模较小，或难以取证的，通过调查对非法分子进行震慑，证监部门对其主要负责人及主要非法分子进行训诫，并要求其做出合规承诺。二是与非法分子抢时间，动用各部门执法力量，创造性开展打非工作。例如针对越来越多的非法分子采取网上销售、以出售股票软件等方式来躲避监管的新情况，证监局与公安网监部门合作，积极探索对策，畅通了情报移送渠道，网监部门依法传唤涉嫌非法证券经营活动的网站负责人，证监局派人参与讯问，双方有力配合使非法分子没有空子可钻，有效地推进了调查工作。经调查发现构成犯罪的，立即立案；对规模较小，尚未构成犯罪的，由网监部门责令其限时整改或关闭网站。

三、   高度重视、统一思想，进一步完善打非长效机制

2007年，我市的打非工作取得的另一大成果就是在市政府的直接领导下，各部门统一思想、高度重视，进一步完善了深圳市整治非法证券活动的长效机制，逐渐从以往针对个案开展运动型联合执法行动发展到今天各方积极主动，发挥各自优势、并肩作战的打非新局面，建立了从信息共享、定期沟通、联合执法到宣传协作的长效合作机制。

1、         健全组织保障，设立打非工作组织协调常设机构

深圳市政府一向高度重视打非工作，这也是深圳市多年来维持“金融安全区”的重要前提。2007年4月，我市认真贯彻《国务院办公厅关于严厉打击非法发行股票和非法经营证券业务有关问题的通知》和第三次全国金融工作会议有关严厉打击非法证券经营活动的要求，召开了“深圳市严厉打击非法证券活动暨打非维稳表彰会议”，会议充分肯定了多年来深圳市打非工作取得的成绩，并对2007年打非工作提出了更高要求。

为统一认识，会上下发了《关于进一步严厉打击非法证券活动的通知》，并在原有深圳市维稳联席会议机制的基础上成立深圳市“整治非法证券活动协调小组”（以下简称“协调小组”），统一领导和部署我市打非工作。协调小组由陈应春副市长担亲自挂帅，市委宣传部、市政府办公厅、公安局、工商局、金融办及证监局、银监局、公安部证券犯罪侦察局深圳分局、深圳证券交易所、证券登记结算公司深圳分公司为成员单位。为方便日常开展打非工作，及时启动快速反应机制，协调小组还下设办公室(以下简称“协调小组办公室”)作为协调、组织各部门配合开展打非工作的常设机构。协调小组及其办公室的设立，进一步明确了各部门的职责，规范了工作程序，理顺工作机制，极大地提高了各部门联合作战能力，促进了打非工作常抓不懈的局面。

2、         建立信息共享机制，快速启动联合执法机制

根据实践经验，并经多次研究磋商，证监局与工商局、公安经侦局、网监部门及部分公安分局均已建立了信息共享机制，情报定期沟通、线索及时移送。发现一起，打击一起，决不养痈遗患。2007年，证监局向经侦局、工商局移送线索共计45件；近期，证监局与公安局网络警察支队和深圳市计算机网络公共安全协会在打击非法网络证券活动案件的信息通报和协调配合机制方面也已经达成共识，并通过《深圳辖区非法网络经营证券活动汇总表》的形式定期向网监部门报送。

3、         加强舆论引导，做好投资者教育工作

非法证券活动的对象主要是退休人员、下岗职工及法律意识淡薄、风险承担能力差的中小投资者，而且除了非法机构或窝点的主要负责人外，一般工作人员绝大多数也是由于法律知识欠缺而参与这些非法活动，其中不乏一些急于找工作的应届毕业生。有鉴于此，深圳市的整治非法活动宣传工作提出三项定位：一是强调打击力度，震慑犯罪分子；二是普及法律知识，指导就业者不得参与非法活动；三是加强舆论引导，教育投资者远离非法证券活动。

2007年，在市委宣传部的大力支持和各大媒体的积极配合下，共组织了4次集中宣传，刊登了17篇相关深入报道，并经其他平面和网络媒体多次转载；同时，我市8月2日的打非行动还被全国性媒体的多次报道，引起较大反响，说明了深圳市在打非工作方面继续走在全国前列，与往年比较，也取得了宝贵经验：一是组织各大证券报和深圳主流媒体的记者赴现场参与联合检查活动，亲身感受、及时报道；二是广泛利用报纸、电视、广播、互联网等传媒手段，多方位、多角度地宣传非法证券活动的表现形式和惯用伎俩，提醒投资者参与非法活动不受法律保护；三是鼓励媒体深入采访典型案例，报道参与非法活动的严重危害，警示投资者；四是深入社区，直接向中小投资者进行普法教育，例如，南山公安分局一直十分重视普法教育工作，针对近两年非法证券活动快速蔓延的情况，制作了一批生动形象、可读性强的宣传材料，证监局配合南山分局深入中小投资者比重较大的社区，现场派发宣传材料，解释政策法规，收到很好的效果。